비트코인 및 다른 암호화폐에 투자할 수 있는 ETF는 최근 몇 년간 크게 주목받고 있습니다. 이러한 ETF들은 암호화폐 시장에 직접 투자하지 않고, 투자자가 손쉽게 암호화폐에 간접적으로 투자할 수 있도록 도와줍니다. ETF의 운용방식과 주요 티커들을 정리하고, 한국 증권사에서 매수 가능한 ETF들도 함께 소개해드리겠습니다.
1. 비트코인 ETF 운용 방식
비트코인 ETF의 운용방식
비트코인 ETF는 크게 두 가지 유형으로 나눌 수 있습니다:
- 현물형 비트코인 ETF (Physical Bitcoin ETF)
이 ETF는 실제 비트코인을 구매하여 보유하고, 이를 기반으로 ETF가 운용됩니다. 투자자는 비트코인 가격 변동에 따라 ETF의 가치가 변동합니다. 하지만, 현재까지 우리나라에서는 현물형 비트코인 ETF는 거래가 불가능합니다. - 선물형 비트코인 ETF (Bitcoin Futures ETF)
이 ETF는 비트코인 선물 계약을 이용하여 운용됩니다. 즉, ETF가 실제 비트코인을 보유하는 대신, 비트코인 가격을 추적하는 선물 계약에 투자합니다. 이는 비트코인에 대한 가격을 간접적으로 추적하지만, 현물 비트코인과 다르게 선물 시장의 특성상 추가적인 리스크와 비용이 발생할 수 있습니다.
2. 비트코인 ETF 종류
주요 비트코인 ETF의 현물 ETF와 선물 ETF로 나눠서 소개하겠습니다. 일부는 미국 증시에 상장된 ETF로, 한국에서 직접 투자하기 위해서는 해외 주식 거래 계좌가 필요합니다.
- 현물형 비트코인 ETF (Physical Bitcoin ETF) - 한국 증권사 거래 불가능
| 티커 | 운용사 | 상장일 | 순자산 (억달러) | 수수료(%) | 운용방식 |
| IBIT | iShares | 2024년 1월 05일 | 479.2 | 0.12 | 실제 비트코인 보유 |
| FBTC | Fidelity | 2024년 1월 10일 | 195.4 | 0.25 | 실제 비트코인 보유 |
| ARKB | ARK 21Shares | 2024년 1월 10일 | 33.0 | 0.21 | 실제 비트코인 보유 |
| BITB | Bitwise | 2024년 1월 10일 | 25.0 | 0.00 | 실제 비트코인 보유 |
| HODL | VanEck | 2024년 1월 04일 | 15.0 | 0.20 | 실제 비트코인 보유 |
- 선물형 비트코인 ETF (Bitcoin Futures ETF) - 한국 증권사 거래 가능
| 티커 | 운용사 | 상장일 | 수수료(%) | 운용방식 |
| BTF | Valkyrie | 2021년 10월 22일 | 1.24 | 비트코인 & 이더리움 선물 계약 추종 |
| MAXI | Simplify Asset | 2022년 9월 29일 | 6.10 | 비트코인 선물 계약 추종 |
| BITO | ProShares | 2021년 10월 19일 | 0.95 | 비트코인 선물 계약 추종 |
| BITC | Bitwise | 2023년 3월 20일 | 0.88 | 비트코인 선물 계약 추종 |
3. 한국 증권사에서 매수 가능한 비트코인 ETF
한국 증권사에서 비트코인 관련 ETF를 매수하려면, 해외 주식 거래 계좌를 통해 미국 증시에서 상장된 ETF를 구매해야 합니다. 현재 2024년 12월 기준으로 한국에서는 비트코인 현물 ETF는 거래가 불가능 합니다.
한국에서 거래가 가능한 비트코인 선물 ETF 는 BTF, MAXI, BITO, BITC 입니다. 선물 투자이기 때문에 실제 비트코인 현물 가격과는 차이가 발생 할 수 있습니다. 이 중에서 BTF는 비트코인과 이더리움 선물에 투자하는 ETF 입니다.
아무래도 선물 ETF는 현물 ETF보다 수수료가 높고, 롤오버 비용 발생, 현물과의 괴리율 발생 때문에 쉽게 투자하기는 쉽지 않은 종목입니다.
4. 다른 암호화폐에 투자하는 ETF
비트코인 외에도 이더리움(Ethereum)이나 다양한 다른 암호화폐에 투자하는 ETF도 존재합니다.
이더리움 ETF (한국에서 거래 불가능)
- ProShares Ether Strategy ETF (ETHR)
- 운용 방식: 이더리움 선물 계약에 투자
- 상장 시장: 뉴욕증권거래소(NYSE)
- 특징: 이더리움 선물 계약을 통해 이더리움의 가격 변동을 추적합니다.
- VanEck Ethereum Strategy ETF (EFUT)
- 운용 방식: 이더리움 선물 계약을 이용
- 상장 시장: 시카고상품거래소(CME)
- 특징: 이더리움 선물 계약을 통해 운용되며, 직접적인 이더리움 보유는 하지 않습니다.
기타 암호화폐 ETF (한국에서 거래 가능)
- Bitwise Crypto Industry Innovators ETF (BITQ)
- 운용 방식: 암호화폐 관련 기업들에 투자
- 상장 시장: 나스닥(NASDAQ)
- 특징: 비트코인과 이더리움뿐만 아니라, 암호화폐 관련 기업들에 투자하여 간접적으로 암호화폐 산업에 참여.
- Global X Blockchain & Bitcoin Strategy ETF (BITS)
- 운용 방식: 비트코인과 블록체인 관련 기업 및 선물 계약에 투자
- 상장 시장: 나스닥(NASDAQ)
- 특징: 비트코인 선물 및 블록체인 관련 기업들을 포함한 포트폴리오를 구성.
결론
비트코인 및 기타 암호화폐에 투자하는 ETF는 다양한 운용 방식과 전략을 갖추고 있으며, 이를 통해 투자자는 보다 쉽게 암호화폐 시장에 접근할 수 있습니다.
2025년에는 한국투자자들도 비트코인 현물 투자가 가능하도록 정책이 변경되었으면 합니다. ETF로 투자하는 것이 증권사 어플을 통해서 쉽게 투자가 가능하고, 달러 자산으로 투자가 가능하기 때문에 달러를 보유하는 효과도 있어 많은 한국 투자자들이 비트코인 현물 ETF 거래가 가능하길 기대하고 있습니다.